Методологічні аспект оцінки фінансового стану як основи ефективного управління підприємством

Постановка проблеми у загальному вигляді. Ринкова економіка визначає конкретні вимоги до системи керування підприємствами. Необхідним стає більш швидке реагування на зміну господарської ситуації з метою підтримки стійкого фінансового стану і постійного удосконалення виробництва відповідно до зміни кон’юнктури ринку.

Визначення фінансового стану підприємства є досить актуальною проблемою в наш час. Залежність стабільності пов’язане з використанням певної системи показників, які повинні чітко відображати надходження, використання фінансових ресурсів. Дослідження фінансової діяльності на основі фактичної інформації дає кількісну та якісну характеристику змін, що відбулися на виробничому підприємстві відносно заданої програми. З його допомогою вибираються варіанти управлінських рішень, які спрямовані на відвернення причин негативних відхилень і створення сприятливих умов для розвитку прогресивних явищ. Розкриваються невикористані можливості, реалізація яких дозволяє або прискорити розвиток підприємства в цілому, або перевести його на більш ефективний режим функціонування.

Аналіз останніх досліджень і публікацій. Досягнення стійкого фінансового стану і конкурентоздатності вимагає глибокого, науково — обґрунтованого аналізу фінансових і господарських відносин. Дослідженню основних теоретичних категорій комплексної оцінки фінансово — економічного стану підприємств присвячені праці закордонних і вітчизняних економістів: І. Бланка, Р. Брейлі, О. Заруби, В. Ковальова, О. Пилипченка, Е. Стоянової, Е. Хелферта, О. Шеремета, А. Пельтек та ін. Всі автори дослідили чимало проблем стосовно фінансового стану підприємства, і велику увагу приділяли показникам фінансового аналізу.

При всій значимості проведення наукових досліджень окремі питання формування ефективної фінансової діяльності підприємства вивчені недостатньо. Вимагають подальшого розвитку питання розробки конкретних механізмів пошуку і реалізації внутрішніх резервів підвищення результативності функціонування суб'єктів господарювання. Істотна практична значимість даної проблеми для розвитку підприємств підкреслює об'єктивний характер актуальності теми статті.

Формулювання цілей статті. Ціллю статті є дослідження методологічних аспектів фінансового стану підприємства. Завданням дослідження є визначення змісту фінансового стану, що складаються в процесі комплексної оцінки фінансової діяльності підприємства в ринкових умовах.

Виклад основного матеріалу дослідження. В сучасних умовах кожне підприємство повинно чітко орієнтуватись у складному лабіринті ринкових відносин, правильно оцінювати виробничий та економічний потенціал, стратегію подальшого розвитку, фінансовий стан як свого підприємства так і підприємств — партнерів.

Фінансовий стан — це здатність (спроможність) підприємства фінансувати свою діяльність. Він характеризується забезпеченістю фінансовими ресурсами, які необхідні для нормального функціонування підприємства, доцільністю їх розміщення та ефективністю використання, фінансовими взаємовідносинами з іншими юридичними та фізичними особами, платоспроможністю та фінансовою стійкістю.

Аналізувати фінансовий стан будь — якого підприємства є нагальною необхідністю. Фінансовий аналіз — це засіб оцінки і прогнозування фінансового стану підприємства на основі його бухгалтерської звітності. Фінансовий аналіз може виконуватися як управлінським персоналом самого підприємства, так і будь — яким зовнішнім аналітиком.

Результати фінансового аналізу використовуються для планування, контролю та прогнозування фінансового стану підприємства. Його мета встановити планомірне надходження грошових коштів і розмістити власні та позичені кошти таким чином, щоб забезпечити нормальне функціонування підприємства, одержання максимального прибутку та ефективного управління ним, а також запобігання банкрутства.

Головна мета аналізу фінансового стану — своєчасно виявити й усувати недоліки у фінансові діяльності та знаходити резерви поліпшення фінансового стану підприємства і його платоспроможності.

При цьому необхідно вирішити такі завдання:

• 1. На підставі вивчення взаємозв'язку між різними показниками виробничої, комерційної і фінансової діяльності дати оцінку виконання плану з надходження фінансових ресурсів та їх використання з позиції поліпшення фінансового стану підприємства.
• 2. Прогнозування можливих фінансових результатів, тобто прибутку та рентабельності, виходячи з реальних умов господарської діяльності й наявності власних і позикових ресурсів, розроблення моделей фінансового стану за різних варіантів використання ресурсів.
• 3. Розроблення конкретних заходів, які спрямовані на ефективніше використання фінансових ресурсів і зміцнення фінансового стану підприємства.

Аналіз фінансового стану має допомогти фінансовим аналітикам обґрунтувати свої фінансові плани, виявити слабкі місця у фінансових операціях підприємства, вжити відповідних заходів, які допоможуть виправити становище, прийняти рішення про ефективніше вкладання коштів і ресурсів, скоригувати напрями майбутньої діяльності підприємства.

Успішна діяльність підприємства в умовах ринку значною мірою залежить від того як здійснюється комплексний і складний процес управління підприємством, суть якого зводиться до пошуку і прийняття найбільш ефективних рішень і їх практичного здійснення. У процесі розвитку економіки України все більшої значущості набуває системний підхід до управління підприємствами. Тут виникає потреба аналізу об'єкта дослідження — суб'єкта господарювання — як складної економічної системи. Економічна система вимагає тісного взаємозв'язку всіх її елементів і частин. Отже, системний підхід дозволяє розробити умови оптимізації роботи підприємства в цілому.

Обґрунтування оптимальних управлінських рішень як функції регулювання, так і інших основних функцій управління. Тут дослідження фінансової діяльності допомагає встановити і оцінити вплив позитивних факторів на прийняття рішення.

В ході виконання оцінки результатів діяльності підприємства з допомогою її дослідження максимально виявляються і вимірюються внутрішньо — господарські резерви підвищення її економічної і соціальної ефективності, встановлюються шляхи їх реалізації. В процесі такої роботи виділяють дві складові, що формують цільову орієнтацію комплексного дослідження фінансової діяльності підприємства:

• 1. Дослідження, спрямоване на обґрунтування управлінських рішень на різних рівнях і для різних суб'єктів обумовлених часових параметрах. Це означає, що при прийнятті рішень у ринковій економіці повинна бути повна відповідальність за прийняте рішення і результати його дії.
• 2. Вибір і обґрунтування механізмів реалізації управлінських рішень (вибір механізму, впровадження впливу на економічне середовище).

Для реалізації поставлених завдань в умовах ринкових відносин завдання дослідження фінансової діяльності підприємства орієнтується на вирішення таких груп завдань:

• — об'єктивна оцінка роботи підприємства та її місце і стан на внутрішньому та зовнішньому ринках;
• — система завдань з пошуку ринкової ніші підприємства, оцінка ємкості ринку і динаміки його насичення. Кожне підприємство має знайти оптимальний для себе план виробничої діяльності;
• — оцінка діяльності всіх контрагентів ринку;
• — оцінка діяльності підприємства за критеріями кінцевих виробничо-фінансових результатів та за рівнем конкурентоспроможності продукції;
• — оцінка ефективності організаційно — технічних заходів та діючих систем менеджменту.

В умовах ринкових відносин виділяють три комплекси задач дослідження фінансової діяльності підприємства:

• 1. Вивчення потенційних можливостей і системи регулювання в економічній діяльності підприємства;
• 2. Дослідження виробничих та фінансових результатів діяльності підприємства;
• 3. Аналіз наслідків фінансової діяльності підприємства та ефективності менеджменту.

У процесі комплексного дослідження фінансової діяльності найбільш важливим є етап моделювання комплексного аналітичного процесу. Загальна модель комплексного дослідження фінансової діяльності включає в себе десять аналітичних блоків:

• 1. Попередній огляд показників роботи підприємства.
• 2. Аналіз організаційно — технічного рівня виробництва.
• 3. Аналіз соціально — екологічних аспектів виробництва.
• 4. Аналіз виробничої потужності основних засобів.
• 5. Аналіз використання матеріалів.
• 6. Аналіз використання трудових ресурсів.
• 7. Аналіз виробничих програм.
• 8. Аналіз собівартості продукції.
• 9. Аналіз фінансових результатів і фінансового стану підприємства.
• 10. Аналіз ефективності систем управління і форм господарювання.

Методика комплексного дослідження фінансової діяльності передбачає певну структуризацію її елементів, що забезпечує її науковість і можливість організації.

Методику дослідження фінансової діяльності підприємства розуміють як послідовність певних прийомів обробки інформації з виділенням структурних елементів методики у двох площинах:

• — за соціально-економічними аспектами (системних об'єктів дослідження, системних цілей, системних техніко — економічних показників і системи факторів);
• — за організаційно-технічними аспектами (сім системних способів і прийомів, системи інформаційного забезпечення, системи машинного забезпечення).

Комплексне дослідження фінансової діяльності підприємства, що охоплює моніторинг, фіксування фактичних (очікуваних) значень у динаміці й аналітичну оцінку певної сукупності показників підприємницької роботи, варто проводити за наперед визначеною схемою, декілька етапів:

• 1. Складання плану дослідження фінансової діяльності;
• 2. Підготовка матеріалів;
• 3. Попередня оцінка результатів комплексного дослідження фінансової діяльності підприємства;
• 4. Аналіз причин динамічних змін показників діяльності підприємства;
• 5. Остаточна оцінка результатів комплексного дослідження фінансової діяльності підприємства.

Висновки. Показники оцінки фінансового стану підприємства мають бути такими, щоб усі ті, хто пов’язаний із підприємством економічними відносинами, могли одержати відповідь на запитання, наскільки надійне підприємство як партнер з фінансового погляду, а отже, прийняти рішення про економічну доцільність установлення таких відносин з підприємством. У кожного з партнерів підприємства — акціонерів, банкірів, податкових адміністрацій — свій критерій економічної доцільності. Тому й показники оцінки фінансового стану мають бути такими, щоб кожний партнер зміг зробити вибір, виходячи з власних інтересів.

Дослідження фінансової діяльності на основі фактичної інформації дає кількісну та якісну характеристику змін, що відбулися на підприємстві відносно заданої програми. З його допомогою вибираються варіанти управлінських рішень, які спрямовані на запобігання причин негативних відхилень і створення сприятливих умов для розвитку прогресивних явищ. Розкриваються невикористані можливості, реалізація яких дозволяє або прискорити розвиток підприємства в цілому, або перевести його на більш ефективний режим функціонування.

Література

фінансовий економічний аналіз.

• 1. Бланк И А. Антикризисное финансовое управление предприятием: [учебник] / ИА. Бланк. — М.: Эльга, 2006. — 672 с.
• 2. Бланк ИА. Финансовый менеджмент: [учебный курс] / ИА. Бланк — К.: Ника-Центр, 1999. — 528 с.
• 3. Бренли Р. Принципы корпоративных финансов / Р. Бренли, С. Манере. — М.: ЗАО «Олимп-Бизнес», 1997 — 1088 с.
• 4. Ковалев В. Финансовый анализ: методы и процедуры / В. Ковалев. — М.: ФиС, 2006. — 560 с.
• 5. Поддєрьогін А.М. Фінансовий менеджмент: [підручник] / Под ред. проф. А.М. Поссєрьогіна. — К.: КНЕУ, 2005. — 536 с.
• 6. Посольська В. О. Фінансовий аналіз: [навчальний посібник] / В. О. Посольська, О.В. Яріш. — К.: Центр навчальної літератури, 2007. — 488 с.
• 7. Хелферт Эрик А. Техника финансового анализа / [А. Эрик Хелферт]; пер. с англ. под ред. А. П. Белых. — М.: ИНФРА-М, 2001 — 207 с.
• 8. Шеремет А. Д. Методика финансового анализа: [Учеб. и практ. пособие] / А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин, Е. В. Негашев. — [3-е изд.перераб. и доп.]. — М.: ИНФРА-М, 2007. — 207 с.