Організація бухгалтерського обліку формування та розподілу прибутку на ХФ ВАТ «Свемон-Волинь»

Характеристика та аналіз діяльності ХФ ВАТ «Свемон-Волинь»

Відкрите акціонерне товариство «Свемон-Волинь» було засновано в 1982 році як державне підприємство. (м. Хмельницький, вул. Комунарів 4/1).

В 1992 році підприємство перетворилося у закрите акціонерне товариство «Свемон-Волинь» (далі - ВАТ «Свемон-Волинь») згідно Указу Президента України «Про корпоратизацію підприємств» від 15.06.1993 р. Пізніше в 1999 році після виходу з числа співробітників багатьох акціонерів підприємство було реорганізоване в відкрите акціонерне товариство.

Основними напрямками діяльності підприємства є генеральний підряд по організації та освоєнню інвестицій, будівництво, монтаж та експлуатація засобів телекомунікацій, радіо та телебачення Продукція підприємства використовується для будівництва житлових будинків, промислових підприємств, індивідуальних будинків, шкіл тощо. Основна продукція — це плити, фундаменти, перемички, плити огорожі, балконів, опорні подушки, прогони, підвіконники, тротуарна плитка, бруківка.

Крім основної діяльності, ВАТ «Свемон-Волинь» надає такі послуги:

ѕ зберігання автотранспорту (автостоянка);

ѕ різного роду авто послуги;

ѕ Виконання проектно-вишукувальних робіт;

ѕ послуги по оренді майна;

ѕ послуги з громадського харчування (їдальня).

Місцезнаходження підприємства є географічно та економічно вигідним, оскільки знаходиться воно на перетині торгових шляхів, які історично склалися в м. Хмельницькому. До підприємства ведуть асфальтована дорога та залізнична гілка.

Частка ВАТ «Свемон-Волинь» в структурі аналогічних підприємств в Україні складає близько 8%. Територіальні межі ринку виконання робіт із засобами телекомунікацій — це Хмельницька та Чернівецька області.

Середньооблікова чисельність працюючих за 2008 рік склал 57 осіб, в т. ч. штатних працівників — 53 осіб, сумісників — 2 особи, по договорах — 2 особи. Середньомісячна заробітна плата по будівельно-монтажним роботам та підсобному виробництву з заохочувальними виплатами склала 655,1 тис. грн Оплата праці в Хмельницькій філії проводиться згідно з «Положенням про формування і використання фондів на оплату праці». За 2008 рік виконано об'єм будівельно-монтажних робіт по договірній вартості в сумі 1829,2 тис. грн, в т. ч. власними силами 1453,1 тис. грн, надано послуг механіками — 20,8 тис. грн Виготовлено ЗБ виробів на 73,5 тис. грн. Реалізовано залізобетонних виробів на 52,6 тис. грн. Разом виручка по договірних цінах складає 1526,5 тис. грн Крім того поступили й інші надходження на суму 9,2 тис. грн.

Від одержаного загального доходу в сумі 915,8 тис. грн фактично нараховано зарплати 448,1 тис. грн, економія по зарплаті складає 9,8 тис. грн.

Із фонду матеріального заохочення виплачено 2,4 тис. грн. Фонд матеріального заохочення працівників, витрачається на підприємстві на організацію корпоративних святкувань, закупівля та вручення новорічних подарунків, так звана, тринадцята заробітня плата, а особливо цінним та відзначеним працівникам — чотирнадцята.

Крім фонду матеріального заохочення на підприємстві створені наступні фонди:

• — Фонд утримання дирекції;
• — Фонд економічного стимулювання;
• — Фонд виплати дивідендів;
• — Фонд поповнення обігових коштів;
• — Фонд розвитку виробництва.

Амортизація на підприємстві нараховується за податковим методом. Запси списуються на виробництво методом FIFO, МШП — методом 100% вартості в перший місяць експлуатації. Резерв сумнівних боргів на створюється. Заробітна плата нараховується методом бригадного підряду. Нарахування на фонду оплати праці для фонду соціального страхування від нещасних випадків на виробництві та професійних захворювань становить 2,9%.

Основні техніко-економічні показники підприємства характеризують його діяльність вилому за 2 роки.

Таблиця 2.1. Аналіз основних техніко-економічних показників діяльності підприємства ХФ ВАТ «Свемон-Волинь».

Проведені розрахунки свідчать, ряд показників, таких як обсяг виготовленої продукції, виручка від реалізації та собівартість продукції знизились. Інші показники, в тому числі і прибуток, продемонстрували зростання. Даний факт можна було б віднести до позитивного, але основною причиною зростання прибутку стало значне зниження собівартості ніж зниження виручки від реалізації. Тому як видно, однією із причин скорочення витрат стало саме згортання діяльності підприємства.

Також необхідно відмітити, що більше ніж на чверть збільшились актви, дебіторська та кредиторська заборгованості. Збільшилась середньомісячна заробітна плата, проте, як ми бачимо до основних причин такого збільшення стало скорочення кількості працівників.

Аналіз діяльності ХФ ВАТ «Свемон-Волинь» включає аналіз його майнового стану, ліквідності, фінансової стійкості, ділової активності та рентабельності.

Для проведення аналізу використаємо фінансову звітність ХФ ВАТ «Свемон-Волинь» (див. додатки А, Б, В, Г, Д).

Для аналізу майнового стану підприємства використовуються також наступні коефіцієнти, що наведені у таблиці 2.2.

Таблиця 2.2. Аналіз майнового стану підприємства.

Показник.	Порядок розрахунку. (за рядками звітності).	2007 р.	2008 р.	Зміни в абсолютній величині.
1 Коефіцієнт зносу основних засобів.		0,62.	0,66.	0,04.
2 Коефіцієнт придатності.		0,38.	0,34.	— 0,04.
3 Коефіцієнт оновлення основних засобів.		0,11.	0,03.	0,08.
4 Коефіцієнт вибуття.		0,0.	0,0.	0,0.

Коефіцієнт зносу основних засобів показує частку зношених основних засобів у загальній їх вартості, а аналізуючи отримані показники слід зазначити, що коефіцієнт зносу основних засобів у 2007 р. складає 0,62 і у 2008 р. цей показник зріс на 0,04, що свідчить про ріст зносу основних засобів.

Коефіцієнт придатності показує на скільки ще обладнання придатне до використання. І чим значення цього показника вище, тим фонди придатніші до використання. Відповідно в 2007 р. основні фонди придатні до використання на 38%, а в 2008 р. — на 34%.

В 2008 р. частка введених в дію основних засобів зменшилась до 0,03, тоді як в 2007 р. становила 0,11. Частка основних засобів, що вибули, у вартості основних засобів на початок періоду суттьєво не змінились через те, що вибували основні засоби на дуже незначні суми.

Таким чином інтенсивність руху основних засобів в 2008 році зменшилась. Підприємству потрібно обновити більшу частину основних засобів або купувати більш досконале обладнання.

Наступним етапом є оцінка ліквідності підприємства. Аналіз ліквідності підприємства здійснюється за даними балансу та дозволяє визначити спроможність підприємства сплачувати свої поточні зобов’язання та наскільки обсяги наявних фінансових ресурсів можуть забезпечити відповідні по строкам погашення зобов’язання.

Для оцінки ліквідності підприємства було розрахуємо відносні показники, які представимо у таблиці 2.3.

Таблиця 2.3. Аналіз показників ліквідності підприємства.

Показник.	Порядок розрахунку. (за рядками звітності).	2007 р.	2008 р.	Абсолютне відхилення.
1 Коефіцієнт покриття.		0,85.	1,07.	0,22.
2 Коефіцієнт швидкої ліквідності.		0,65.	0,83.	0,18.
3 Коефіцієнт абсолютної ліквідності.		0,03.	0,05.	0,02.
4 Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості.		1,57.	1,25.	— 0,32.
5 Коефіцієнт мобільності активів.		0,45.	0,61.	0,16.
6 Коефіцієнт співвідношення активів.		0,83.	1,56.	0,73.
7 Чистий оборотний капітал, тис. грн.		— 70,2.	45,2.	115,4.

Коефіцієнт покриття розраховується як відношення оборотних активів до поточних зобов’язань підприємства та показує достатність ресурсів підприємства, які можуть бути використані для погашення його поточних зобов’язань. Для нормального функціонування підприємства цей показник має бути більшим за 2.

Коефіцієнт покриття в 2008 році підвищився з 0,85 до 1,07. Це було спричинено тим, що ХФ ВАТ «Свемон-Волинь» покращило свою фінансову політику і стабілізувало розрахунки з кредиторами. Не дивлячись на це значення коефіцієнта не відповідає нормативному значенню.

Коефіцієнт швидкої ліквідності відображає платіжні можливості підприємства щодо сплати поточних зобов’язань за умови своєчасного проведення розрахунків з дебіторами. Нормативне значення показника встановлено на рівні 0,7−0,8.

Падіння коефіцієнта швидкої ліквідності свідчить про ріст низьколіквідних елементів (запасів) у структурі поточних активів та про ріст ризикованості діяльності підприємства з погляду неповернення боргів і зниження реального рівня платоспроможності.

Крім того, даний коефіцієнт менший за нормативне значення, що свідчить про неспроможність грошових засобів, розрахунків та інших активів забезпечити покриття поточних зобов’язань.

Коефіцієнт абсолютної ліквідності є найбільш жорстким критерієм ліквідності підприємства. Значення коефіцієнта повинно знаходитись в межах 0,2 — 0,35. За даними підприємства показник на кінець 2008 р. набуває значення 0,05. Це означає, що у підприємства є ризик неспроможності покриття своїх невідкладних зобов’язань.

Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості розраховується як відношення кредиторської заборгованості до дебіторської заборгованості. Значення коефіцієнта повинно бути менше 1.

Як видно з розрахунків значення коефіцієнта в обох випадках не відповідає нормативному.

Коефіцієнт мобільності активів показує, яку частку в активах підприємства займають оборотні активи. Значення коефіцієнта повинно бути більше 0,5. На підприємстві частка оборотних активів за 2007;2008 р.р. зросла до значення 0,61.

Коефіцієнт співвідношення активів показує рівень співвідношення між оборотними та необоротними активами підприємства. Нормативне значення має бути більше 1. З даних розрахунків видно, що значення цього коефіцієнта в 2008 році повністю відповідає нормативному.

Чистий оборотний капітал різко зріс за 2007;2008 р.р. на 115,4 тис. грн, це позитивнана тенденція, так як зменшились кошти, що забезпечують процес виробництва, реалізації продукції та отримання прибутку.

Під фінансовою стійкістю розуміють такий стан фінансових ресурсів підприємства і такий ступінь їх використання, за яким підприємство, вільно маневруючи грошовими коштами, здатне через ефективне їх використання забезпечити безперебійний процес виробництва та реалізації продукції, робіт, послуг, а також здійснювати витрати для його розширення й оновлення. Фінансова стійкість показує ступінь незалежності підприємства. Аналіз фінансової стійкості повинний показати наявність чи відсутність у підприємства можливостей по залученню додаткових позикових засобів, здатність погасити поточні зобов’язання за рахунок активів різного ступеня ліквідності. Аналіз фінансової стійкості ХФ ВАТ «Свемон-Волинь» представлено у таблицю 2.4.

Таблиця 2.4. Аналіз платоспроможності (фінансової стійкості) підприємства.

Показник.	Порядок розрахунку. (за рядками звітності).	2007 р.	2008 р.	Абсолютне відхилення.
1 Коефіцієнт платоспроможності (автономії).		0,46.	0,43.	— 0,03.
2 Коефіцієнт фінансування.		1,16.	1,32.	0,16.
3 Коефіцієнт фінансової стійкості.		0,86.	0,76.	0,1.
4 Коефіцієнт концентрації залученого капіталу.		0,54.	0,57.	0,03.
5 Коефіцієнт фінансового левериджу.
6 Коефіцієнт маневреності власного капіталу.		— 0,18.	0,09.	0,27.
7 Коефіцієнт інвестування.		0,85.	1,10.	0,25.
8 Коефіцієнт забезпеченості власними оборотними засобами.		— 0,15.	0,07.	0,22.

Усі показники фінансової стійкості знаходяться в межах нормативних значень, але по деяких з них спостерігаються негативні зміни.

З розрахунків видно, що за 2007;2008 р.р. коефіцієнт платоспроможності (автономії) підприємства зменшився на 0,03, у 2007 р. він становив 0,46, а в 2008 р. — 0,43.

Крім того, частина власного капіталу в загальній сумі фінансових ресурсів становить менше 50%. Це означає, що підприємство є залежним від позикових джерел.

Коефіцієнт фінансування означає скільки позичкових коштів припадає на одну гривню власних коштів, вкладених в активи підприємства. Збільшення показника на кінець 2008 р. свідчить про зростання залежності підприємства від кредиторів. Але разом з тим значення коефіцієнта є більшим 1, іншими словами не відповідає нормативному значенню.

Коефіцієнт концентрації залученого капіталу характеризує частку позикових коштів у загальній сумі коштів, вкладених у майно підприємства. Значення коефіцієнта має бути менше 0,5. На підприємстві частка позикового капіталу становить у 2008 р. — 0,57.

Позитивним моментом є відсутність залежності підприємства від довгострокових зобов’язань, про що свідчить значення коефіцієнта фінансового левериджу до 0. Це означає, що підприємство погасило частину свого кредиту.

Коефіцієнт маневреності власного капіталу визначає, яка частка власного капіталу дозволяє вільно маневрувати — збільшувати обсяги закупівлі сировини, матеріалів, змінювати номенклатуру поставок, купувати додаткове устаткування. Не дивлячись на його різке збільшення, для підприємства характерна наявність досить низького значення цього коефіцієнта (-0,18 в 2007 р. та 0,09 в 2008 р.).

Коефіцієнт забезпеченості власними оборотними засобами збільшиввся порівняно з -0,15 в 2007 р. до 0,07 в 2008 р., не зважаючи на це його значення є більшим за нормативне, що рівне одиниці.

Таким чином, підприємство в достатній мірі наділене власним капіталом. Його вистачає як для інвестування необоротних активів, так і для здійснення поточної діяльності, про що свідчать значення показників інвестування та забезпеченості власними оборотними коштами.

Підприємство може вільно маневрувати своїм власним оборотним капіталом. Але мобільність власних коштів знизилась на кінець 2008 року.

Аналіз ділової активності дозволяє проаналізувати ефективність основної діяльності підприємства, що характеризується швидкістю обертання фінансових ресурсів підприємства. Аналіз здійснюється за допомогою коефіцієнтів оборотності наведених у таблиці 2.5. За даними таблиці знайдемо ряд показників, які характеризують швидкість обороту, запасів, дебіторської заборгованості, кредиторської заборгованості, матеріальних запасів, основних фондів та власного капіталу. На основі одержаних показників розрахуємо строки погашення дебіторської заборгованості та кредиторської заборгованості, що дасть нам уявлення про рівень фінансової дисципліни на досліджуваному підприємстві.

Таблиця 2.5. Аналіз ділової активності підприємства.

Показник.	Порядок розрахунку. (за рядками звітності).	2007 р.	2008 р.	Зміни в абсолютній величині.
1 Коефіцієнт оборотності активів.		2,0.	1,5.	— 0,5.
2 Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості.		6,44.	3,17.	— 3,27.
3 Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості.		4,09.	2,53.	— 1,56.
4 Строк погашення дебіторської заборгованості, днів.	тривалість періоду коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості.
5 Строк погашення кредиторської заборгованості, днів.	тривалість періоду коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості.
6 Коефіцієнт оборотності матеріальних запасів.		15,39.	6,44.	8,95.
7 Коефіцієнт оборотності основних засобів (фондовіддача).		1,58.	1,23.	— 0,35.
8 Коефіцієнт оборотності власного капіталу.		4,91.	3,49.	— 1,42.

Коефіцієнт оборотності активів характеризує ефективність використання підприємством усіх наявних ресурсів, незалежно від джерел їхнього залучення.

З розрахунків видно, що за 2008 р. оборотні активи здійснили 1,5 обороти, тобто кількість оборотів змінилась на 0,5. Враховуючи специфіку виробництва підприємства можна стверджувати, що оборотні кошти використовувались не в повній мірі.

Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості показує швидкість обертання дебіторської заборгованості підприємства за період, що аналізується, розширення або зниження комерційного кредиту, що надається підприємством. Значення коефіцієнта на підприємстві свідчить про те, що дебітори в середньому 6−7 раз в рік повертають свої борги. Строк погашення дебіторської заборгованості збільшився в 2008 р., що є негативною тенденцією, що свідчить про не стабільні розрахунки з клієнтами.

Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості показує швидкість обертання кредиторської заборгованості підприємства за період, що аналізується. Оборотність кредиторської заборгованості на підприємстві низька, особливо в 2008 р. Ще одним негативним моментом є зменшення тривалості погашення кредиторської заборгованості порівняно з 2007 роком.

З огляду на значення коефіцієнтів оборотності можна зробити висновок про те, що рівень ділової активності на підприємстві не досить високий. Але у 2008 р. оборотність активів скоротилась порівняно з 2007 р. Зменшення рівня коефіцієнтів оборотності активів пов’язано із зростанням дебіторської заборгованості та запасів.

Знизилась також ефективність використання основних фондів: з 1 грн використаних основних фондів на підприємстві в 2008 р. отримували продукції на суму 1,23 грн. Також знизилась ефективність використання власного капіталу.

Аналіз рентабельності підприємства дозволяє визначити ефективність вкладення коштів у підприємство та раціональність їхнього використання.

Показники даної групи дають уявлення про те, наскільки ефективно підприємство здійснює свою діяльність, контролює витрати на виробництво і реалізацію продукції, і який чистий прибуток при цьому отримує.

Перед проведенням аналізу показників рентабельності слід навести порівняльну характеристику показників обсягу реалізації товарів, робіт та послуг, собівартості реалізованої продукції, валового прибутку та чистого прибутку за два роки. Ілюстрація даних показників потрібна нам для того, щоб ефективніше та якісніше розглянути аналіз показників рентабельності, адже вони є лише відносними показниками прибутковості підприємства і не надають повної інформації по зміні абсолютних показників, що впливають на розмір прибутку.

Всі розрахунки представимо у таблиці 2.6.

Таблиця 2.6. Динаміка показників обсягу реалізації товарів, робіт та послуг, собівартості продукції, валового та чистого прибутку.

Як видно із вищенаведеної таблиці чистий прибуток зріс більше ніж на 91 тис. грн, причина цього безперечно криється в значному зменшенні собівартості над зменшення обсягу реалізації продукції.

Для аналізу рентабельності підприємства є доцільним використання даних таблиці 2.7.

Підприємство є рентабельним, якщо суми виручки від реалізації продукції досить не тільки для покриття витрат на виробництво та на реалізації, а й на утворення прибутку.

Таблиця 2.7. Аналіз рентабельності підприємства.

Показник.	Порядок розрахунку. (за рядками звітності).	2007 р.	2008 р.	Зміни в абсолютній величині.
1 Коефіцієнт рентабельності активів.		0,136.	0,221.	0,085.
2 Коефіцієнт рентабельності власного капіталу.		0,333.	0,493.	0,160.
3 Коефіцієнт рентабельності діяльності.		0,068.	0,141.	0,073.
4 Коефіцієнт рентабельності продукції.		0,089.	0,218.	0,129.

Коефіцієнт рентабельності активів характеризує ефективність використання активів підприємства. У підприємства даний коефіцієнт становить: на 2007 р. — 0,136, на 2008 р. — 0,221. Нормативне значення даного коефіцієнту має бути більше нуля, окрім того, повинне збільшуватись. Значення даного коефіцієнту свідчить, що підприємство ефективно використовує свої активи, так як рентабельність активів є на доволі високому рівні.

Коефіцієнт рентабельності власного капіталу характеризує ефективність вкладення засобів в дане підприємство. Рентабельність власного капіталу складає 33,3% як в 2007 р., в 2008 р — 49,3%, що також можна відмітити як позитивну тенденцію.

Коефіцієнт рентабельності діяльності характеризує ефективність господарської діяльності підприємства. Коефіцієнт рентабельності діяльності становить: в 2007 р. — 0,068, в 2008 р. — 0,141. Нормативне значення цього показника також має бути більше нуля та має збільшуватися. Показники даного коефіцієнту говорять про те, що господарська діяльність підприємства є ефективною.

Коефіцієнт рентабельності продукції характеризує прибутковість господарської діяльності підприємства від основної діяльності.

На основі проведеного аналізу рентабельності ХФ ВАТ «Свемон-Волинь» можна зробити висновок про те, що господарська діяльність підприємства не є досить прибутковою. Порівняно з витратами на виробництво продукції, прибуток, який підприємство отримує в результаті реалізації є незначним (рентабельність продукції у 2008 році склала 21,8%).

Крім аналізу фінансового стану потрібно здійснити аналіз ймовірності банкрутства. Для цього скористаємось п’ятифакторною моделлю Альтмана, моделю Таффлера та універсальною дискримінантною моделлю.

Використовуючи фінансову звітність ХФ ВАТ «Свемон-Волинь», виведемо середні значення всіх необхідних нам для аналізу показників. Для цього сформуємо наступну таблицю.

Отже, за результатами проведеного аналізу фінансових показників діяльності можна зробити наступні висновки:

ѕ на підприємстві спостерігається тенденція до зменшення частки основних засобів і стрімкого зростання частки оборотних активів. Негативним моментом є зростання низьколіквідних елементів (запасів) у структурі поточних активів;

ѕ враховуючи результати, отримані в процесі дослідження, є необхідним оновлення частини основних засобів. Для цього стає доцільним залучення банківських коштів у вигляді кредиту для розширення діяльності підприємства, що й було здійснено на підприємстві;

ѕ закріпилася негативна тенденція до збільшення частки дебіторської заборгованості, що свідчить про нестабільні розрахунки з клієнтами;

ѕ не висока оборотність кредиторської заборгованості означає, що підприємство не вчасно розраховується з виставленими йому рахунками;

ѕ рівень власного капіталу (коефіцієнт автономії) свідчить про низький запас міцності. Тобто підприємство має можливості по залученню додаткових позикових засобів з ризиком втрати фінансової стійкості.

Загалом можна говорити, що рівень виробничої та комерційної діяльності підприємства є досить високим, хоч в 2008 році й спостерігались деякі негативні тенденції.