Риски комерційних банків та чинники їх определяющие

РефератДопомога в написанніДізнатися вартістьмоєї роботи

Риски комерційних банків та чинники їх определяющие (реферат, курсова, диплом, контрольна)

ДЕРЖАВНИЙ КОМІТЕТ РФ ПО ОБРАЗОВАНИЮ.

ТОМСЬКИЙ ОРДЕНА ЖОВТНЕВОЇ РЕВОЛЮЦИИ.

І ОРДЕНА ТРУДОВОГО ЧЕРВОНОГО ЗНАМЕНИ.

ДЕРЖАВНИЙ УНІВЕРСИТЕТ ЇМ. У. У. КУЙБЫШЕВА.

???®?? ???

на уроках: Фінанси і кредит.

на задану тему: Ризики комерційних банків та чинники їх определяющие.

Виконавець: студент заочного отделения.

4-го курсу економічного факультету спец. «Фінанси і кредит».

Великоричанин А.В.

Керівник: Сагайдачна Н.К.

Томськ — 1998.

ОГЛАВЛЕНИЕ. 2.

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. ХАРАКТЕРИСТИКА І ПЛАНИ БАНКІВСЬКИХ РИЗИКІВ. 4.

§ 1. СПІЛЬНА ХАРАКТЕРИСТИКА РИЗИКІВ. 4.

§ 2. ПЛАНИ БАНКІВСЬКИХ РИЗИКІВ. 5.

ГЛАВА 2. ЗОВНІШНІ РИЗИКИ. 7.

§ 1. СТРАНОВОЙ РИЗИК. 7.

§ 2. ВАЛЮТНИЙ РИЗИК. 8.

§ 3. РИЗИК СТИХІЙНИХ ЛИХ. 8.

ГЛАВА 3. ВНУТРІШНІ РИЗИКИ. 9.

§ 1. РИЗИКИ, ПОВ’ЯЗАНІ ЗІ СПЕЦИФІКОЮ КЛІЄНТІВ БАНКУ. 9.

§ 2. РИЗИКИ, ПОВ’ЯЗАНІ З ХАРАКТЕРОМ БАНКІВСЬКИХ ОПЕРАЦІЙ. 10.

§ 3. РИЗИКИ, ПОВ’ЯЗАНІ З КРАЄВИДОМ КОМЕРЦІЙНОГО БАНКУ. 19.

ГЛАВА 4. ШЛЯХУ ПОДОЛАННЯ БАНКІВСЬКИХ РИЗИКІВ. 20.

§ 1. ОЦІНКА І СТРАТЕГІЯ УПРАВЛІННЯ РИЗИКАМИ. 20.

§ 2. УПРАВЛІННЯ ЕКОНОМІЧНИМИ РИЗИКАМИ. 21.

§ 3. УПРАВЛІННЯ КРЕДИТНИМИ РИЗИКАМИ. 22.

§ 4. УПРАВЛІННЯ РИЗИКОМ ВІДСОТКОВИХ СТАВОК. 24.

§ 5. УПРАВЛІННЯ РИЗИКОМ ЛІКВІДНОСТІ. 24.

§ 6. УПРАВЛІННЯ ВАЛЮТНИМ РИЗИКОМ. 25.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

27.

СПИСОК ВИКОРИСТОВУВАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ. 28.

Формування ринку нафтопродуктів та ринкової інфраструктури, нових механізмів встановлення зв’язків та розвитку підприємництва і рівень конкуренції, підвищення суверенітету союзних республік вимагають розробки теорії економічних ризиків, методів їх оцінки й регулювання усім щаблях господарювання: страновом, республіканському, регіональному, місцевому, і навіть лише на рівні кожної господарської одиниці незалежно від виду та форм собственности.

Провідна роль вирішенні цих проблем має належати банківську систему. Це визначається зростанням ролі кредитних відносин і банків умовах нестійкості економіки країни та початку ринку. Банки як формують ринок позичкових капіталів, цінних паперів, валютний ринок, беруть участь у створенні та функціонуванні товарних бірж і нових господарських структур, а й, сутнісно, є єдиним власником необхідної інформації фінансове стані підприємства міста і організації, кон’юнктурі товарного, позичкового і валютного ринків, економічне становище регіону, республіки, країни. Останнє свідчить про важливість вивчення банками зовнішніх і враження внутрішніх комерційних і розширення політичних ризиків своїм клієнтам. Це особливо доцільно, що у етапі є сприятливі умови для створення і поліпшення партнерських відносин господарських одиниць із банками, посилення їх взаємного контролю та ответственности.

ГЛАВА 1. ХАРАКТЕРИСТИКА І ПЛАНИ БАНКІВСЬКИХ РИСКОВ.

§ 1. СПІЛЬНА ХАРАКТЕРИСТИКА РИСКОВ.

Ризик — це ситуативна характеристика концепцію діяльності будь-якого виробника, зокрема банку, яка відображає невизначеність її результату і можливі неприємних наслідків у разі неуспіху. Ризик виражається ймовірністю отримання таких небажаних результатів, як втрати прибутків і виникнення збитків внаслідок неплатежів за виданими кредитах, скорочення ресурсної бази, здійснення виплат по забалансовым операціям і т.п. Але водночас що нижчий рівень ризику, тим нижче ймовірність отримати високий прибуток. Тому, з одного боку, будь-який виробник намагається мінімізувати рівень ризику і з кількох альтернативних рішень вибирає то, при якому рівень ризику мінімальний, з іншого боку, необхідно вибирати оптимальне співвідношення рівня ризику і рівня ділової активності, доходности.

Рівень ризику, своєю чергою, має тенденцію до зростання у таких ситуаціях: > проблеми виникають раптово й всупереч сподіванням; > поставлені нові завдання, які відповідають минулому досвіду банку (що особливо на часі за умов, де інститут комерційних банків лише розвивається і немає глибоких історичного коріння); > керівництво, з недосвідченості, або навпаки звички до стереотипам, неспроможна прийняти необхідні і термінових заходів за умов дефіциту часу й інформації; > існуючий стан діяльності банку або недосконалість законодавства заважає прийняттю деяких оптимальних для конкретної історичної ситуації мер.

Риску піддаються майже всі види банківських операцій. Аналізуючи ризики комерційних банків Росії на етапі, необхідно враховувати передусім: * кризовий стан економіки затяжного перехідного періоду, яке виражається як повальним падінням виробництва, фінансової нестійкістю багатьох організацій, а й знищенням величезної кількості господарських зв’язків; * нестійкість політичного становища (дуже низький рівень индекса.

БЕРИ); * незавершеність формування банківської системи; * відсутність чи недосконалість деяких основних законодавчих актів, невідповідність між правової базою і реальною ситуацією; * інфляцію, часом що переходила в гіперінфляцію і ще факторы.

Дані обставини вносять суттєві корективи в сукупність виникаючих банківських ризиків і методів дослідження. Але це не виключає наявності загальних проблем виникнення ризиків і тенденцій динаміки їх уровня.

§ 2. ПЛАНИ БАНКІВСЬКИХ РИСКОВ.

Найважливішими елементами, належними основою класифікації банківських ризиків є: 1. Сфера впливу чи виникнення банківського ризику; 2. Тип чи вид комерційного банку; 3. Склад клієнтів банку; 4. Метод розрахунку ризиків; 5. Ступінь банківського ризику; 6. Розподіл ризику у часі; 7. Характер обліку ризику; 8. Можливість управління банківськими ризиками; 9. Засоби управління банківськими рисками.

На мал.1 представлені основні види банківських ризиків. За основними чинникам виникнення банківські ризики бувають економічними і политическими.

Політичні ризики — це ризики, зумовлені зміною політичної обстановки, несприятливо впливає на результати підприємств (закриття кордонів, ембарго експорту і імпорт товарів, воєнних дій на території країни та ін.). Економічні (комерційні) ризики — це ризики, зумовлені несприятливими змінами у економіці самого банку або в економіці країни. Економічні ризики також зміною кон’юнктури ринку України і рівня управления.

Натомість, і політичні, й економічні ризики може бути зовнішніми і внутренними.

До зовнішніх ставляться ризики, безпосередньо які пов’язані з діяльністю банку та її контактної аудиторії. На рівень зовнішніх ризиків впливає дуже багато чинників — політичні, економічні, демографічні, соціальні, географічні і пр.

До внутрішнім ставляться ризики, зумовлені діяльністю самого банку, його клієнтів (насамперед позичальників), або його конкретних контрагентів. На рівень впливають ділова активність керівництва самого банку, вибір оптимальної маркетингової стратегії, політики, тактики і інші факторы.

[pic].

Мал.1 Узагальнена схема банківських рисков ГЛАВА 2. ЗОВНІШНІ РИСКИ.

§ 1. СТРАНОВОЙ РИСК.

Країнні ризики, безпосередньо пов’язані з інтернаціоналізацією діяльності банків та банківських установ (спільні банки), наявністю глобального ризику, залежить від политико — економічної стабільності країн — клієнтів чи країн — контрагентів. Вони актуальні всім банків, створених з участю іноземного капіталу і банківських установ, мають генеральну лицензию.

Основні помилки, яких припускається керівництво таких банків, пов’язані з неправильної оцінкою фінансової стійкості іноземного контрагента. Однією з найширше використовуваних способів аналізу рівня країнового ризику є індекс БЕРИ, регулярно публікується німецької фірмою БЕРИ. З її допомогою заздалегідь визначається рівень країнового ризику. Його визначенням проводять близько 100 експертів, які з допомогою різних методів експертні оцінки проводять аналіз чотири рази на рік. Анкета, яку анонімно відповідають фахівці різних країн, містить 15 оціночних критеріїв, кожен із яких має власний питому вагу, із загальною сумою 100. Кожен питання оцінюється по балльно — процентної шкали і має 5 варіантів відповідей — від 0 (неприйнятно) до запланованих 4 (табл.1). Що кількість зібраних балів, тим нижче страновой ризик. | | |Удель-н| | | | | | |№ |Питання |ый вагу |0|1|2|3|4| | | |питання| | | | | | | |Політична стабільність країни партнера |12% | | | | | | | |Ставлення до іноземних інвестицій і прибуткам |6% | | | | | | | |Ступінь націоналізації |6% | | | | | | | |Можливість і рівень девальвації валюти, і аналіз |6% | | | | | | | |зовнішніх і управління внутрішніх чинників, які впливають неї | | | | | | | | |Стан платіжного балансу, і навіть вплив |6% | | | | | | | |різних чинників з доходів власних і | | | | | | | | |іноземних інвесторів | | | | | | | | |Бюрократичні питання |4% | | | | | | | |Темп економічного зростання |10% | | | | | | | |Конвертованість валюти |10% | | | | | | | |Аналіз виконання договірних зобов’язань |6% | | | | | | | |Витрати зарплатню і культурний рівень |8% | | | | | | | |продуктивність праці | | | | | | | | |Можливість використання експертів та надання послуг |2% | | | | | | | |Організація зв’язку й транспорту |4% | | | | | | | |Взаємини з держ. органами й суспільними |4% | | | | | | | |організаціями | | | | | | | | |Умови отримання короткострокового кредиту |8% | | | | | | | |Умови отримання й використання довгострокового |8% | | | | | | | |кредиту та власного капіталу | | | | | | |.

Таблиця 1. Анкета оціночних критеріїв індексу БЕРИ.

Страновой ризик то, можливо структурований на ризики конвертованості, ризики трансферту чи мораторію платежа.

§ 2. ВАЛЮТНИЙ РИСК.

Валютний ризик, чи ризик курсових втрат, пов’язані з інтернаціоналізацією ринку банківських операцій, створенням транснаціональних (спільних) підприємств і банківських установ, і диверсифікацією своєї діяльності, і є можливість грошових втрат надходжень у результаті коливань валютних курсов.

Зі свого боку, валютні ризики структурируются так: а) комерційні, тобто. пов’язані з небажанням чи неможливістю боржника розрахуватися за своїми зобов’язаннями; б) конверсійні (готівкові), тобто. ризики валютних збитків у конкретних операціям; в) трансляційні (бухгалтерські) ризики, які виникають при переоцінці активів і пасивів балансів і рахунки «Прибули і збитки» зарубіжних філій клієнтів, контрагентів; р) ризики форфетирования, які виникають, коли форфетер (часто їм є банк) перебирає всі ризики експортера без права регресса.

§ 3. РИЗИК СТИХІЙНИХ БЕДСТВИЙ.

І, насамкінець, до зовнішніх ризикам належить ризик стихійних лих чи як ще й називають, ризик форс — мажорних обставин, який залежить як від наявності або відсутність стихійних явищ природи й що з ними наслідків, і від різноманітних обмежень із боку государства.

ГЛАВА 3. ВНУТРІШНІ РИСКИ.

§ 1. РИЗИКИ, ПОВ’ЯЗАНІ ЗІ СПЕЦИФІКОЮ КЛІЄНТІВ БАНКА.

Галузевий риск.

Відповідно до теорії ризиків, основною ознакою приналежності підприємства до тій чи іншій галузі є своєї продукції. Розрізняють підприємства первинної сфери, до якої належить сільськогосподарські підприємства; підприємства вторинної сфери (промислові), які, зі своїми боку, може бути видобувними чи переробними, і, нарешті, підприємства третинної сфери, надають різноманітних послуги (банки, страхові, аудиторські, консультаційні компанії та ін.) і здійснюють своєї діяльності у сфері збуту (оптового чи розничного).

Галузевий ризик пов’язана з економічною і легальною фінансовою динамікою самої галузі. Чим галузь динамічніше, то вище ступінь риска.

Чинники, мають вплив до рівня галузевого ризику, може бути згруповані так: o діяльність альтернативних галузей за певний період. o внутрішньогалузева конкуренція, яка то, можливо цінової та нецінової і від складності входження нових виробників у галузь, наявності або відсутність товарів — замінників, ринкової сили споживачів, рейтингу постачальників і посередників, авторитету доброзичливих контактних аудиторий.

Для зниження рівня галузевого ризику банку необхідно обслуговувати клієнтів, які належать до різними галузями. Отже знижується рівень ризику сезонності, ризику інфляції, валютних ризиків, ризиків форс — мажорних обстоятельств.

Рівень ризику банків залежність від розміру клиентов.

Залежно від розмірів підприємства клієнти класифікуються у трьох групи — дрібні, середні і крупные.

Дрібні і середні позичальники гнучкіші, швидше можуть відреагувати на потреби ринку, клієнта. Їх структура легша, що надає їм можливість швидше змінювати напрям своєї ділову активність, отримувати високий прибуток. Останнім часом США, наприклад, держава дає субсидії і можливість середніх підприємств займатися активними науковими дослідженнями, нові технології. Одержання результатів відбувається быстрее.

Але дрібні й середніх підприємств зазвичай мають невеличкий власний капітал, що зумовлює банкрутства за умов жорсткій конкуренції, яких — то непередбачених змін політичного та скорочення економічної характеру. Часто вони теж мають небагато клієнтів, контролюють невеликі ринкові сегменти чи ниши.

Великі підприємства, навпаки, більш інертні. Вони повільно реагують на зміни у потребах ринку нафтопродуктів та конкретного споживача. Вони нечасто змінюють напрями своєї ділову активність, але водночас мають вагомий власний капітал та легше переносять несприятливі економічні ситуації. Вони мають змогу здійснювати всі види гарантійного і післягарантійного сервісного обслуговування, витрачати великі вартість різноманітних рекламу. Інакше кажучи, вже майже завжди забезпечують середню прибуток і рентабельність. Такі підприємства мають можливість створювати дочірні фірми, філії, розширювати свій ринок, перетворити їх у международный.

Рівень ризику банків зв’язки Польщі з виглядом собственности.

По приналежність до різних видів власності виробники можуть розділені ми такі групи — державні, приватні, кооперативні і акціонерні. Останні два виду може бути спільними (транснаціональними) і мононациональными. Залежно що від цього різні рівні ризиків набувають більшу чи меншу значимість у процесі їх діяльності. Завданням банку є підбирати портфель своїм клієнтам в такий спосіб, аби брати участь мати оптимальне співвідношення між більш культурними та пасивними операціями, зберігати рівень своєї ліквідності і рентабельності на необхідному для безперебійної діяльності уровне.

§ 2. РИЗИКИ, ПОВ’ЯЗАНІ З ХАРАКТЕРОМ БАНКІВСЬКИХ ОПЕРАЦИЙ.

Залежно від характеру банківських операцій ризики може бути пов’язані зі специфікою балансових чи забалансових операцій. Ті ж у своє чергу поділяються на ризики активних й ризики пасивних операций.

Ризики пасивних операций.

Саме з допомогою пасивних операцій банк регулює свої фінансові ресурси для здійснення активних банківських операцій. До пасивним операціям відносять відрахування з прибутку формування (збільшення) статутного капіталу; величину кредитів, отримані від інших юридичних; депозитні операции.

Тільки перша група пасивних операцій формує кошти банків. Одержання позичок з інших юридичних необхідно, найчастіше для оперативного регулювання ліквідності балансів банків чи видачі непередбачених кредитів. Депозитні операції - це операції з залученню коштів юридичних чи фізичних осіб в вклади. Ризики пасивних операцій пов’язані з можливими утрудненнями у забезпеченні активних операцій ресурсами. Щоб запобігти ризику із формування депозитів банкам слід дотримуватись оптимальне співвідношення між пасивними і активними депозитними операціями, визначати величину і ліквідність залучуваних на зберігання цінних паперів, знайти доцільне мінімальне співвідношення власні кошти і ризикових активов.

Ризики активних операций Процентный риск.

Ризики активних операцій пов’язані з рівнем з так званого відсоткового ризику, якому банки постійно піддаються у процесі діяльності. Управління відсотковим ризиком складається з управління активами (кредитами і інвестиціями) і пасивами (позиковими средствами).

Управління активами залежить від рівня ліквідності самого банку і портфеля його клієнтів із цінних паперів, і навіть від рівня існуючої конкуренції (цінової та нецінової), а управління пасивами — від доступності коштів на видачі ссуд.

Рівень відсоткового ризику залежить від: змін — у портфелі (структурі) активів, включаючи співвідношення величин кредитів і спрямованість інвестицій, активів з фіксованою і плаваючою ставкою, динаміки їх ціни на всі ринку; змін — у структурі пасивів, тобто. співвідношень власних і позикових коштів, термінових і ощадних депозитів, депозитів «до запитання»; динаміки відсоткової ставки.

Є кілька концепцій управління відсотковим ризиком: 1. Чим відсоткова маржі банку вище, тим рівень відсоткового ризику ниже.

Інакше кажучи, маржа між відсотковими доходами від активів і відсотковими видатками за зобов’язаннями мусить бути позитивної. 2. Концепція «спред», коли він аналізується відмінність між виваженої середньої ставкою, отриманої за активами, та зваженою середньої ставкою, виплаченої по пассивам. Чим відмінність між цими двома величинами більше, тим рівень відсоткового ризику нижче. 3. Концепція «розриву» (ГЭПа), що складається в аналізі незбалансованості активів і пасивів банки з фіксованою і плаваючою відсотковою ставкою в. Береться перевищення суми активів з плаваючою відсотковою ставкою в над пасивами з фіксованою ставкою в статиці чи певний період (в динамике).

А, щоб контролювати й управляти ними рівнем відсоткового ризику, розробляються конкретні стратегії діяльності банку, залежно від конкретної історичної ситуації (табл.2).

Таблиця 2. Способи управління рівнем відсоткового риска Портфельный риск.

Портфельний ризик залежить від ймовірності втрати на окремі види цінних паперів, і навіть у всій категорії позичок. Портфельні ризики поділяються на фінансові, ризики ліквідності, систематичні і несистематические.

Фінансові ризики можуть визначити так: що більше позикових коштів мають банки, акціонерні товариства, підприємства, зокрема і спільні банки, то вище ризик їхнього акціонерів, засновників. У той самий час позикові кошти є важливим і досить вигідним джерелом фінансування, оскільки найчастіше обходяться дешевше, ніж випуск і продаж додаткових накладів цінних паперів. Відповідно до ухвалених нормам для позичальників співвідношення між власними і позиковими засобами (коефіцієнт заборгованості) — коливається у межах 0.2 — 0.3. Цей ризик тісно пов’язані з ризиком важеля, який залежить від співвідношення вкладеного капіталу цінні папери з фіксованою рівнем доходів, з нефіксованим рівнем доходів і обсягу всього основного і обігового капіталу банку. Рівень цього ризику вимірюється з допомогою наступній формулы:

ROE = ROA * EM, где:

ROE — рівень ефективність використання акціонерного капитала;

ROA — віддача активів, тобто. рівень ефективність використання всіх коштів банка;

EM — коефіцієнт власності банка.

Ризик ліквідності - це здатність фінансових активів оперативно звертатися до готівку. Найбільші і найвідоміші виробники, і банки, чиї акції звертаються центральних біржах, мають найменший ризик цього роду. Малі ж фірми — новоутворені, венчурні - небезпечніші у тому відношенні. У разі особливу увагу варто приділити вибору посередників. Основні види фінансових посередників, специфіка їх правий і обов’язків мають вплив на ділову активність банків. Їх правильний вибір впливає рівень всіх видів рисков.

Системний ризик пов’язана із зміною вартості акцій, їх дохідністю, поточним і очікуваним відсотком за облігаціями, очікуваними розмірами дивіденда і прибутком, викликаними общерыночными коливаннями. Він об'єднує ризик зміни відсоткові ставки, ризик зміни загальноринкових цін, і ризик инфляции.

Для зниження цього виду ризику необхідна передусім диверсифікація портфеля, тобто. розподіл різноманітні сегментам ринку. Наявність у портфелі 10 — 15 диверсифікованих об'єктів інвестування робить ризик вкладення порівняно невеликим, що це випливає з нижчеподаній таблиці 3. Подальше підвищення кількості активів і підвищення ступеня диверсифікації не грає істотно значимої ролі за інших рівних умовах зниження рівня інвестиційного риска.

|Число активів в |Частка активів |Очікувані втрати від |Ризик портфеля | |портфелі |кожного виду, % |кожного виду, % |(збитки), % | |1 |100 |30 |30 | |2 |50 |30 |15 | |5 |20 |30 |6 | |10 |10 |30 |3 | |20 |5 |30 |1,5 | |25 |4 |30 |1,2 |.

Таблиця 3. Зміни ризику портфеля активів при різного рівня диверсифікації при сталому рівні убытков.

Несистемний ризик залежить від стану ринку є специфікою конкретного підприємства, банку. Він то, можливо галузевим і нашим фінансовим. Основними чинниками, що впливають до рівня несистемного портфельного ризику, є наявність альтернативних сфер вкладення фінансових ресурсів, кон’юнктура товарних і фондових та другие.

Сукупність системних і несистемных портфельних ризиків називають ризиком инвестиций.

Однією з основних методів виміру портфельного ризику то, можливо метод «портфеля», який виходить з аналізі структури числителей і знаменателей нижчевикладених формул в статиці і динамике:

Отдача акціонерного Торішній чистий прибуток капіталу (ОАК) = ———————————————————————- .

Сума акціонерного капитала.

Сума усіх доходів Зміна ринкової ціни Чиста (у період) + активів (у період) прибуток = ————————————————————————————————— ————— .

Початкова вартість (ціна) актива Расчетная Сума акціонерного капіталу ціна акції = ———————————————————————-. (РЦА) Кількість випущених акций Прибыль, пересчиТорішній чистий прибуток танная однією акцію = ————————————————————————. (ППА) Кількість випущених акций Отдача Сума чистий прибуток з усього = —————————————————————-. капіталу Вартість всіх активов.

Вартість всіх активів «Фінансовий важіль» (ФР) = ————————————————————- * 0.33 .

Сума акціонерного капитала.

Ризик падіння загальноринкових цен.

Ризик падіння загальноринкових цін — це ризик недополучаемого доходу за якими — або фінансових активах. Найчастіше пов’язаний із падінням ціни все які звертаються над ринком цінних паперів одновременно.

Однією з методів визначення рівня ризиків є аналіз величини среднеквадратического відхилення. Далі наведено його розраховані значення для чистий прибуток з різного виду цінних паперів із 1926 по 1981 р. в США:

Акції малих (венчурних) фірм 37,3.

Звичайні акції цілому 21,9.

Довгострокові державні облігації 5,7.

Довгострокових облігацій підприємств 5,6.

Державні казначейські квитки 3,1.

Слід зазначити, що чіткий зв’язок між рівнем прибутків і ризику явно простежується лише з розвиненому і що встановилася рынке.

Відповідно до переліченим вище даним, можна напевно стверджувати, що акції приватних фірм і акціонерних підприємств значно більше ризикові, ніж державні облігації. Держава теоретично та практично не може розоритися, оскільки дохід з його борговим зобов’язанням гарантується всім надбанням країни. У той самий час недержавні, акціонерні і венчурні підприємства мобільніші, ефективні, хоча рівень ризику банкрутства вони выше.

Ризик инфляции.

Ризик інфляції - це ризик, що визначається життєвим циклом галузей. Основними чинниками, впливають в розвитку галузі, є такі: V переорієнтування економіки, що пов’язані з загальної економічну нестабільність у світі, за регіонами, країнам, ринків, ринковим сегментам, нішам і вікнам, з одного боку, та зростання ціни ресурси, з іншого; V виснаження яких — або ресурсів; V зміна попиту внутрішньому, а світовому ринки збуту; V общеисторическое розвиток цивилизации.

Кредитний риск.

На березень 1997 року за даними ЦБ Росії офіційно показана прострочена заборгованість у всій банківську систему становить близько 50 трильйонів рублів. А загальний обсяг простроченої заборгованості становить 70 — 100 трильйонів рублів. За оцінками фахівців ЦБ РФ сума пролонгованих безнадійних кредитних договорів становить близько 22% від загального обсягу кредитного портфеля російських банков.

Кредитний ризик, чи ризик неповернення боргу, однаковою мірою належить як банків, і до клієнтам і то, можливо розділений на:

промышленный (пов'язані з ймовірністю спаду виробництва чи попиту продукцію галузі); ризик врегулювання, й поставок (обумовлений невиконанням за якими — то причин договірних відносин); ризик, пов’язані з трансформацією видів ресурсів (найчастіше щодо терміну); ризик форс — мажорних обстоятельств.

Ступінь кредитного ризику залежить від такого типу чинників, як: > ступінь концентрації кредитної діяльності банку який — або сфере.

(галузі), чутливої до змін у економіці, тобто. має еластичний попит зважується на власну продукцію, виражену ступенем концентрації клієнтів банку у певних галузях чи географічних зонах, особливо схильні до кон’юнктурним змін; > питому вагу кредитів та інших банківських контрактів, що припадають на клієнтів, відчувають певні специфічні труднощі; > концентрація діяльності банку маловивчених, нових, нетрадиційних сферах; > внесення частих чи суттєвих змін у політику банку з надання кредитів, формуванню портфеля цінних паперів; > питому вагу нові й недавно залучених клієнтів; > введення у практику надто великої кількості нових послуг, протягом короткого періоду (тоді банк частіше зазнає, з теорії маркетингу, наявності негативного чи нульового потенційного попиту); > прийняття у ролі застави цінностей, труднореализуемых над ринком чи схильних до швидкому обесцениванию.

Ризик кредитування позичальників залежить від виду наданого кредиту. Кредити розрізняють: за термінами надання: коротко-, середньоі довгострокові; за видами забезпечення: забезпечені і незабезпечені, які, на свій чергу, може бути персональними чи банківськими; по специфіці кредиторів: банківські, державні, комерційні, кредити страхових компаній, і приватних осіб, консорциональные, які структурируются на клубні і відкриті; за видами дебіторів: сільськогосподарські, промислові, комунальні, персональні; за напрямами використання: споживчі, промислові, на формування оборотних засобів, інвестиційні, сезонні, усунення тимчасових фінансових труднощів, проміжні, для операцій із цінними паперами, імпортні й експортні; за величиною: дрібні, середні, великі; за способом надання: вексельні, з допомогою відкритих рахунків, сезонні, консигнации.

Транспортный риск.

Класифікація цього виду ризиків виробляється у залежність від умов договору, де вказують, яка сторона відповідає за вантаж на конкретному проміжку транспортировки.

З допомогою таблиці У. Стантона робити оптимальний вибір виду транспорту залежно від специфіки конкретного товару для максимального зниження транспортного риска:

Таблиця 4. Вибір виду транспорту починаючи з метою зниження рівня транспортних рисков.

Лізинговий і факторинговый риск.

Банківські ризики можуть також виникати під час здійснення лізингових і факторинговых операцій, бартерних і клірингових сделок.

Лізинг — це метод фінансування розвитку нової техніки і технології, розширення продажів устаткування, що особливо актуальним під час необхідності прискореного впровадження окремих елементів реального основного капіталу, скорочення життєвого циклу товарів хороших і др.

Для зниження ризику лізингових угод необхідно розробити прискорені норми амортизаційних відрахувань або використати бодай їх дострокове нарахування. Лізинг вважається у час операцією з підвищеним ризиком. У залежність від форми відносин між суб'єктами, здійснюють лізингові операції, може бути оперативним, фінансовим, поворотним і міжнародним. Кожен із перелічених вище видів лізингу то, можливо прямим і непрямим; терміновим і поновлюваним; чистим і полным.

У, наприклад, на лізинг доводиться до 3% всіх займов.

Кліринг — це взаємна оплата між двома банками, районами, економічними одиницями, державами, коли він виробляється обмін товарів не перекладена грошей (валюти). Сутність клірингу виявляється у наступному: за певний календарний період, зазвичай рік, суми взаємної торгівлі звертаються на конкретних банківські рахунки різних торгуючих країн виходячи з спеціального клірингового договору. Здійснюючи клірінг, кожна сторона — експортер отримує суму експортованого товару від своєї банку. Банк, зі свого боку, не чекає перекладу зі Світового банку — імпортера, а дебетует кліринговий рахунок і висилає дебетове авізо відповідному банку, пов’язаному з импортером.

Попри старання здійснення балансу при взаємних поставках, частіше лише до кінцю періоду один бік має перевагу, тобто. авуар, на свій користь. Вона або хоче більше товарів свого партнера, чи пізно їй необхідні гроші. Тоді цей бік може продати свій авуар, звичайно з допомогою посередника, по-третє країну. У разі виникає відмінність між вартістю клірингової валюти, і вартістю конвертованій валюти. У цифровому вираженні цю різницю називають дизажио. Якщо, наприклад 100 клірингових доларів обмінюють на 90 конвертовані, то дизажио буде рівнятися 10%. Продаж клірингової валюти називається суитч (анг. switch — переключать).

Бартерні угоди — це форма компенсації, коли товар оплачується не грошима, а товаром. Бартерні угоди може бути межфирменными і межгосударственными.

Факторинг — скуповування банком по заниженою ціною платіжних вимог якого — або підприємства щоб одержати у майбутньому повної суми долга.

Для зменшення ризику по факторинговим операціям слід аналізувати платоспроможність позичальників, вивчати характер їх господарських зв’язків і стосунки з постачальниками, структуру платежів, конкурентоспроможність продукції, випадки її повернення і т.д.

Купуючи факторинговим відділом банку векселів в постачальників з’являється додатковий ризик купівлі векселі, котра має товарного покриття. Цей ризик запобігається внесенням в договори умови можливого їх розриву і припинення оплати рахунку також векселів у разі виникнення заборгованості факторинговому відділу понад 30 днів із дня закінчення терміну векселя.

§ 3. РИЗИКИ, ПОВ’ЯЗАНІ З КРАЄВИДОМ КОМЕРЦІЙНОГО БАНКА.

Банки і з банківських установ можуть бути державні й навіть приватними, які з свого боку діляться на кооперативні і комерційні. Існують три типу комерційних банків — спеціалізовані, галузеві і універсальні. У кожному їх наявні всі види ризиків, але ймовірність частоти їх виникнення та специфіка залежить від типу самого банківського учреждения.

Універсальні комерційних банків займаються практично всі видами банківських послуг CSFB (кредитними, розрахунковими, фінансовими). З іншого боку, в останнім часом вони всі активніше здійснюють нетрадиційні операції, такі, як операції з різними видами цінних паперів, лізинг, факторинг, клірінг і др.

Спеціалізовані комерційних банків орієнтують своєї діяльності на надання основному яких — то конкретних послуг, тобто. чітко виражену товарну орієнтацію. Наприклад, інноваційні, інвестиційні, ссудосберегательные, іпотечні, депозитні, клірингові й інші банки. Інші банки спеціалізуються на обслуговуванні певних категорій клієнтів по галузевому (сільськогосподарські, промислові, будівельні, наприклад Агропромбанк, Промстройбанк) чи функціональному (біржові, страхові, трастові, кооперативні, комунальні) признакам.

І, нарешті, існує ринкова орієнтація діяльності спеціалізованих комерційних банків, тобто. є підстави регіональними, міжрегіональними, транснациональными.

Рівень й посвідку внутрішніх ризиків, із якими стикаються різні види комерційних банків, переважно залежить від специфіки їх деятельности.

У спеціалізованих комерційних банках, наприклад інноваційних, переважають ризики, пов’язані з кредитуванням нових технологій. Відповідно до результатам вибіркового статистичного аналізу найбільший ризик представляє введення в експлуатацію технологічної новинки без кваліфікованої попередньої оцінки її потенційної эффективности.

Разом про те багато інвестиційні банки мають, наприклад, нижчий рівень портфельних ризиків, оскільки вони теж мають можливість пропонувати своїм клієнтам різноманітні послуги з управлінню кредитними портфелями цінних бумаг.

З метою зниження рівня таких ризиків як самі банки, а й їхні доброзичливі і шукані контактні аудиторії мають проводити справжні активну маркетингову діяльність із виявлення реальної законодавчої і потенційної ємності ринку, реального і потенційного попиту конкретну банківську услугу.

У галузевих банках найголовніше значення до рівня ризиків мають вигляд і специфіка конкретної галузі (старої чи нової, перспективної, стратегічної і пр.).

Діяльність універсальних банків схильна до ризикам обох типів, і навіть їх сочетаниям.

ГЛАВА 4. ШЛЯХУ ПОДОЛАННЯ БАНКІВСЬКИХ РИСКОВ.

§ 1. ОЦІНКА І СТРАТЕГІЯ УПРАВЛІННЯ РИСКАМИ.

До з основних питань банківського маркетингу в аналізованої сфері ставляться: 1. Класифікація банківських ризиків; 2. Підготовка методів розрахунку економічних, політичних вимог і інших ризиків банку; 3. Розробка підвалин життя і методів розрахунку економічних пріоритетів і інших ризиків клієнтів і партнерів комерційних банков.

Як свідчить досвід діяльності найбільших, динамічних і рентабельних кредитних інститутів Росії, їх прибуткова робота грунтується наступних найважливіших чинниках: 1. гнучкою ринкової стратегії; 2. високої надійності; 3. постійному підвищенні якості обслуговування клиентов.

Головна мета управління активами банку — отримання прибутку на вкладений капітал (як і короткостроковій, і у довгострокової перспективі) забезпечивши стійкості й ліквідності кредитного установи. Наприклад, одна з особливостей багатьох російських комерційних банків служить наявність значних вкладень засобів у операції з кредитування інших комерційних банків, що, з одного боку, супроводжується зниженням доходів (відсоткову ставку по міжбанківському кредиту нижче), але, з іншого боку веде до зменшення риска.

Максимізація прибутків і забезпечення платоспроможності банку певної міри протилежні одна одній. Але тим щонайменше необхідно домагатися, щоб ці дві основоположні принципи підтримувалися в максимально достатньої степени.

Структура джерела фінансування діяльності банку мусить бути адекватна структурі його активів, тобто. певні види зобов’язань по розмірам й терміни залучення повинні відповідати певних видів активов.

Слід підтримувати структуру пасивів, що забезпечує певне співвідношення власної родини та позикового капіталу, що дозволяє максимізувати прибуток банку й тимчасово підвищити його фінансову устойчивость.

§ 2. УПРАВЛІННЯ ЕКОНОМІЧНИМИ РИСКАМИ.

Серед найважливіших питань у цій галузі чільне його місце займає проблема достатності капіталу. Одне з найважливіших показників для діяльності будь-якого банки розміри його капитала.

Мірою достатності капіталу, певної Базельским угодою «великий десятки» найбільш промислово — розвинених країн у липні 1988 року, є коефіцієнт достатності капіталу, званий зазвичай «коефіцієнтом Кука». Сенс його полягає у цьому, що він встановлює мінімально дозволене співвідношення між власними засобами банку та її балансовими і забалансовыми активами. Мінімальна значення даного коефіцієнта одно 8%, як мінімум 4% повинна бути основна частина власні кошти банку (звичайні акції та резервы).

Дані нормативи розробили для банків країн із високо розвиненою економікою. У нинішніх російських умови їх застосовувати складно з причин, що з кризовим станом економіки Росії, та, крім того, рівень у 8% може істотно обмежити можливості розвитку, оскільки до Росії по середнім активам однією банк, відстає від США в партії 11, як від Японії 1390 раз. Найбільший російський комерційний банк — Ощадбанк, за даними журналу «The Banker», припадає лише 198 у світі. Адже у країні приблизно удвічі перевищує що йде другим Внешторгбанк.

Тому російським банкам, хто прагне створити себе гарна думка серед іноземних банків, знадобиться підтримку значення коефіцієнта достатності капіталу лише на рівні, перевищує стандартний минимум.

До речі, й підвищити вимоги Центрального Банку Росії збігаються з вищевказаної тенденцією. Зараз норматив достатності капіталу становить 6%. З 1998 року вводять нові значення даного норматива:

| | | | |Для банків капітал |Дата введення нормативу |Норматив | |Від 5 млн. ЕКЮ і більше |з 1.02.1998 |7% | | |з 1.02.1999 |8% | | |з 1.01.2000 |10% | |Від 1 до 5 млн. ЕКЮ |з 1.02.1998 |7% | | |з 1.02.1999 |9% | | |з 1.01.2000 |11% | |менш 1 млн. ЕКЮ |з 1.02.1998 |7% |.

Таблиця 5. Нормативи достатності капіталу з 1.02.1998г.

Слід зазначити, що з початку 1999 року операціями на внутрішньому банківських послуг буде обмежена діяльність банків капітал від 1 до 5 млн. ЕКЮ, а кредитні організації капітал менш 1 млн. ЕКЮ з 1999 року — узагалі не зможуть мати статус банка.

§ 3. УПРАВЛІННЯ КРЕДИТНИМИ РИСКАМИ.

Основним ризиком, властивим банківським операціям, є ризик те, що третій бік не буде може виконати свої кредитні зобов’язання перед банком. До кредитним ризикам відносять ризики концентрації, такі як страновой (чи суверенний) ризик, ризик кредитування тесносвязанных сторін і галузевої риск.

До чинників, що підвищує кредитний ризик, можна віднести: > значний розмір сум, виданих вужчому колу позичальників чи отраслей.

(тобто. концентрація кредитів); > ліберальна кредитна політика (надання кредитів без наявності необхідної інформації та належного санкціонування); > нездатність отримати відповідне забезпечення для кредиту; > значні суми, видані позичальникам, взаємозалежним між собою; > нестабільна економічна і політичний ситуация.

Чинниками, знижують кредитний ризик, є: * консервативна політика управління кредитуванням; * скрупульозна процедура затвердження кожного кредиту; * встановлення максимальної величини ризику однієї позичальника; * систематичне спостереження контроль над ризиками від керівництва; * ефективне забезпечення чи страхування кредитов.

Найважливішими елементами управління кредитними ризиками виступають інформаційні системи, методи оцінки кредитоспроможності клієнтів — і ретельне документування, та першої чергу — визначення чіткої політики і складні процедури кредитования.

Регламент щодо політики та процедурі кредитування покликаний відбивати такі ключові аспекти: V стратегія кредитування (типи кредитів і клієнтів, куди банк орієнтується; реакція зміни економічних і полі-тичних умов у Росії; особливості підходу банку до ризиків й визначення ціни кредиту); V завдання управління кредитним портфелем (цільові ваги ризику для кредитного портфеля в галузевому і географічному розрізі; максимальна концентрація ризику за галузями в промисловості й по клієнтам; цільової рівень дохідності; мети, пов’язані з розширенням чи скороченням портфеля); V мінімальні критерії на кредитування (міцність фінансового стану; вимоги до надання задовольняє банк фінансової інформації; джерела погашення заборгованості; вимоги забезпечувати; відсоткові ставки; прийнятні посередники); V забезпечення кредиту (предпочитаемые банком види активів; визначення випадків, коли потрібно професійна чи незалежна оцінка забезпечення; наявність інструкцій по підрахунку чистої вартості реалізації забезпечення підставі даних обліку; рівні величини забезпечення за видами кредитів); V санкціонування (визначення функцій Кредитного комітету; межі повноважень комітетів і окремих співробітників по санкционированию операцій; мінімальне зміст оцінок надання кредитів, що передаються у кредитний комітет; вимогами з розподілу обов’язків); V нагляд (порядок проведення регулярних перевірок службовцями кредитного відділу; вимогами з формуванню і аналізу періодичних оглядів і перевірок документації, забезпечення і кредитоспроможності позичальників; періодичні перевірки і аналіз кредитного портфеля відділом внутрішнього аудиту (ревізійним відділом)); V класифікація кредитів (модель класифікації кредитів на відповідність до їх якістю); V політика резервів по сумнівним боргах (інструкції зі створення резервів по сумнівним боргах); V гарантії, і поручництва, що бере він банк.

Багато західних держави для стимулювання експорту з допомогою державних страхових агенств здійснюють страхування експортних кредитів від політичних рисков.

У виконанні вітчизняної практиці страхування кредитів здійснюється з 1990 року й ввозяться двох формах: o добровільне страхування відповідальності позичальників за непогашення кредитів; o добровільне страхування ризику непогашення кредита.

Наиболее істотним моментом у страхуванні є:. розмір відповідальності, прийнятої страховиком;. визначення страхового випадку;. відшкодування убытков.

У сучасному вітчизняної практиці страхування кредитів амплітуда коливання відповідальності страховика широка. Є страхові суспільства, приймаючі до 100% суми непогашеного позичальником кредиту до страхування, але не приймаючі до страхування відсотки користування кредитом. Інші страховики, навпаки, виплачують страхувальникові від 50 до 90% суми непогашеного позичальником кредитів і відсотків у ній. Конкретний межа відповідальності страховика і термін виплати відшкодування встановлюється індивідуально. Зазвичай, відповідальність страховика виникає, якщо страхувальник не повернув банку — кредитору зумовлену кредитним договором ціною упродовж 20, а деяких страхових суспільствах 30 днів після наступу терміну платежа.

Умови страхування суворо обговорюють термін, протягом якого страхувальник зобов’язаний повідомити здогадалася про прихід страхового випадку шляхом подачі заяви. Зазвичай діє 5 — денний термін для повідомлення про подію подію. Розмір страхове відшкодування визначається залежності від обсягу відповідальності страховика з суми непогашеною заборгованості на встановлену кредитним договором дату.

Умови страхування передбачають порядок відшкодування збитків. Одночасно страхова організація залишає у себе право відмовити в виплаті страхове відшкодування. Свою відмову страховик пов’язує, по-перше, з недостовірністю викладених страхователем відомостей, які можуть мати важливе значення для судження про страховому ризик; по-друге, якщо страхувальник не виконав обов’язків, покладених нею умовами страхування. У час підписання договору цих умов повинні формулюватися сторонами конкретно, щоб уникнути подальших споров.

§ 4. УПРАВЛІННЯ РИЗИКОМ ВІДСОТКОВИХ СТАВОК.

Основне завдання банку є залучення коштів за дешевше відсоткової ставці, і видача кредитів за вищою. Ризик відсоткової ставки впливає дохідність банку при змінах над ринком відсоткових ставок.

Чинниками, що підвищують ризик відсоткової ставки, є: коливання відсоткові ставки; розбіжності між датами відновлення відсоткові ставки за активами і пассивам.

Чинниками, знижують ризик відсоткової ставки, можуть бути: встановлення лімітів за позиціями; спостереження контроль над ризиками від керівництва банку; хеджування з фінансових ф’ючерсів чи інших инструментов.

§ 5. УПРАВЛІННЯ РИЗИКОМ ЛИКВИДНОСТИ.

Важливе значення у процесі регулювання діяльності банків має підтримку ліквідності. Ліквідність банку у його можливості своєчасно виконувати свої зобов’язання перед клієнтурою та інші контрагентами. Для характеристики ліквідності банку Центральний банк Росії рекомендує застосування нормативу, який розраховується як ставлення капіталу банку для її обязательствам.

Другий спосіб, запропонований ЦБ РФ передбачає визначення ліквідності розглядати ставлення суми виданих кредитів від суми залишків на розрахункових, поточних рахунках, у внесках і депозитах.

Третій спосіб передбачає зіставлення даних про обороти по кредитним вкладенням і акустичні вимоги до банку за аналізований период.

У Росії її ризик ліквідності пов’язаний із тим, що банк може бути над змозі виконувати свої зобов’язання до належного термін, що стає у нього дедалі більш актуальным.

Цей ризик виникає з — за те, що кошти за активами і пассивам не збігаються структурою і з срокам.

До чинників, яке підвищує ризик ліквідності, ставляться: > підрив довіри до банку, пов’язаний із його труднощами чи іншими причинами; > залежність від однієї ринку чи малої кількості контрагентів за депозитами; > перевищення обсягу вкладів по поточними рахунками за обсягом строкових вкладів; > нестійкість фінансових ринків; > значний обсяг короткострокових позик чи довгострокових ссуд.

Чинниками, знижують ризик ліквідності, виступають: V можливість отримання коштів у родинних організацій; V підтримку високому рівні ліквідних коштів (готівки, коштів «до запитання», легкореализуемых цінних паперів); V державне страхування депозитів; V підтримку жорсткої структури збіги термінів погашення за активам і пассивам.

§ 6. УПРАВЛІННЯ ВАЛЮТНИМ РИСКОМ.

Валютний ризик пов’язані з ризиком відсоткової ставки і ризиком ліквідності. Він виникає й унаслідок невідповідності валюти, пасивів і активів, структури валютних активів і пасивів. Інакше кажучи, валютним ризиком є ризик збитків результаті несприятливого руху валютних курсов.

У разі різких коливань курсів валют, здійснення зовнішньоекономічної діяльності пов’язане з можливістю несприятливого зміни вартості валюти платежа.

Чинниками, увеличивающими валютний ризик, є: * коливання валютних курсів; * значні відкриті валютні позиции.

До чинників, що знижують валютний ризик, ставляться: ліміти позицій по валютам; контролю над ризиками від керівництва; використання методів хеджирования.

Зменшенню валютних ризиків сприяє інформація, яка накопичується банком, зокрема: > перелік і стислий зміст операцій на іноземній валюті; > аналіз невідповідності валют, з розшифровуванням по валютам активів і пасивів, і навіть забалансових правий і зобов’язань, виражених у базової валюті банку з встановленому обмінному курсу.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Отже, у процесі маркетингової роботи з ризиками, банком вирішується ряд завдань, яке у тому, чтобы:

V розпізнати можливі випадки виникнення ризику; V оцінити масштаби можливої шкоди; V знайти спосіб його попередження чи джерела возмещения.

Управління ризиком зазвичай будується з урахуванням вивчення прецедентів, які мали місце, коли виникав збитки, прогнозуванні ймовірності їх появи кожному за конкретного випадку, попередньому обгрунтуванні можливостей та способів попередження чи відшкодування можливого ущерба.

Проблема управління ризиком міцно пов’язана улаштуванням діяльності банку, зокрема, і системи відповідальності держави і економічного стимулювання банківських працівників. У зарубіжній практиці зниження ризику прийняття необгрунтованого рішення за скоєнні окремих кредитних операцій використовується принцип розмежування компетенцій. Наприклад, рішення кредитування у крупних масштабах чи рамках особливо ризикових операцій не може приймати філія банку, лише колективний орган управління банком.

Цей досвід необхідно переймати й у банківських установах Росії, тим більше що за умов економічного і політичну кризу дедалі більше кількість банківських операцій потрапляє у розділ рисковых.

СПИСОК ВИКОРИСТОВУВАНОЇ ЛИТЕРАТУРЫ.

1. Банківська справа. Під ред. Лаврушина О. И. М.: «Банківський і біржовий консультаційний центр», 1992; 2. Банківські ризики. Севрук В. Т. М.: «Річ ЛТД», 1994; 3. Російські банки: наприкінці золотого століття. Дмитрієв М.Э., Травин Д. Я. С;

Петербург: «Норма», 1996; 4. Сучасна економіка. П/р. д.э.н. Мамедова О. Ю. Ростов-на-Дону:

«Фенікс», 1996; 5. Економіка життя й. № 11/1997 Вимоги до достатності капіталу підвищуються; 6. Економіка життя й. № 11/1997 Щоб підрахувати і просльозитися; 7. Економіка життя й. № 12/1997 Як знизити ризик інвестиційного портфеля.

Показати весь текст

Заповнити форму поточною роботою